古時，有一個叫胡運來的老漢，50歲以後仍然雄心依舊，娶了一個姓林的小妾。他沒有想到，林氏進入胡家以來，接連導致胡老漢的妻子和長子的離世。在十五月圓之夜，道士讓他去摸林氏的尾巴骨，他一摸就出了一身冷汗，心裡很害怕，就向道士求救。

他的大兒子是當地的一個小官員，二兒子是個商人，小女兒已經結婚。50歲的年紀了，胡運來看起來已有點蒼老，他的朋友們開玩笑地稱他為 “胡老頭”，但胡運來對自己的年齡不以為然，依舊我行我素。

有一次，胡運來外出欣賞景緻之時，遇到了一個年輕漂亮的女人，忍不住上前詢問女人的情況。女人可憐兮兮地告訴胡運來，她是關外人，因為家裡受災捱餓，所以來此地討飯吃。

當胡運來看到這個悲慘的女人時，他同情她的境遇，並決心把她帶回家中。到家後，百般殷勤，讓家中小廝打來熱水，讓女人洗澡，並給了一身換洗的衣服。洗完澡後，女人的面板潔白如雪，眉目如畫，胡運來的口水都流出來了。他不顧家人的反對，堅持要納林氏為妾，林氏也欣然同意。

胡運來的兩個兒子都已經結婚，胡家有一個大房子，所有家中老少都住在一起。現在兩個兒子，要和他們年齡相仿的林氏朝夕相處，這多少讓人感到心裡彆扭。但看到父親高興，他們也就不再計較了。

只有胡運來的正室妻子心中有火，但她不能把火撒在丈夫身上，所以她只能眼睜睜看著胡運來日日在林氏身邊。

自從和小妾成婚後，這個家一直很平靜，至少在表面上看是這樣的。然而三個月後，一些奇怪的事情開始在這個家中接二連三的發生。

首先，正室妻子被一種奇怪的疾病纏身，久治不愈。畢竟胡運來跟她已經相敬如賓幾十年了，胡運來心中很是悲痛。不久後正室妻子離開人世，胡運來風風光光地操辦了喪事，並將她埋葬在一處風水極好的地方。如果說正室妻子有可能是死於對林氏的憤恨，那麼胡運來長子的死就有些匪夷所思了。

大兒子年輕力壯，但他也得了一種奇怪的病症，死的時候已是極其瘦弱，不久大兒子也隨著正室妻子一起去了。林氏不在的時候，胡運來表現得像個正常人，經常想到他的長子和正妻。然而他一看到林氏，就被迷住，把一切都拋在腦後，只顧自己享受。

那天感受到春光明媚的胡運來走出大門，走到街上時，恰好遇到一個道士，道士雙手合十，鞠躬說：“胡兄，上次一別，已是許久未見，近來可好？”胡運來回禮之後，仔細看了看，發現這個道士確是他很久以前的好朋友。這個朋友自小就在道觀學習，在20歲時離開了家，去雲遊修煉，胡運來自此與這個朋友失去了聯絡。

朋友告訴他，自己在一位大師手下修煉了很多年，他現在道號尊玄。胡運來非常高興，邀請他到自己家裡去。他們在屋裡敘了一會舊，尊玄便瞥到胡運來的憂慮神情，他直截了當地說：“兄長你的家中最近可是有麻煩？”胡運來連忙點頭應和，他知道尊玄懂得多，非常想請他指點迷津。

尊玄先是要求看下院子，當胡運帶他看院子時，他又提出要看這個院子裡生活的胡家所有男女老少。尊玄看了一眼周遭的胡家家眷，上前一步，拉住林氏的手腕，說：“妖怪，你又想害人嗎？”林氏抬眼，聲淚俱下地看著錯愕的胡運來，說：“夫君救我！”

見此情景，胡運來相當生氣，他認為尊玄對他的親眷很無禮，他毫不客氣地把尊玄請出家門。尊玄離開時說：“如果你在月圓之夜，觸控你小妾的尾椎骨，你就會知道你目前家中禍患的根源。”尊玄說這話時，臉上帶著胸有成竹的笑容，隨即離開。

每個月的第十五日，林氏都會有個習慣，那就是獨居一晚，每逢此日，她便會說：”我要在月圓之夜誦經。“然後獨自去另一個房間睡覺，這樣就不會有人打擾她。

這天即是十五，晚飯用餐的時候，胡運來便已未雨綢繆，故意讓林氏喝了幾杯，林氏也喝得迷迷糊糊。當胡運來深夜悄悄進入林氏的房間時，發現她不是在誦經，而是在沉沉地睡著。

他悄悄地走到林氏的床邊，伸手去摸她的尾椎，震驚地發現林氏的尾椎摸起來是一條異物，毛茸茸的手感。他在月光下發現，這原來是一條狐狸尾巴！。所幸的是，林氏喝得大醉，沒有意識到胡運來的此番行動。

第二天一早，胡運來趕到道觀，發現尊玄正在打坐，便急忙把昨晚看到的情形告訴了他。早已預料到胡運來的到來，尊玄向他表示祝賀：” 恭喜兄長你終是發現了事情的真相。否則你也將會被殺害。“

他告訴胡運來說，“林氏真實身份是一隻狐狸，它必須透過吸食人的陽氣來修煉。由於她的道行很低，在月圓之夜狐狸尾巴是沒法隱藏的。但當她吸食了七七四十九人的陽氣後，就會功力大漲，這時她就變得非常難對付。林氏長久生活在兄長你的家中，一定會在殺害其他人後，對你下手，吸走你全家人的陽氣。“

聽了這話，胡運來更害怕了，說：“請告訴我如何破解。”“這個狐狸很狡猾，但她也有一個弱點，她的後腦勺上有三根白毛，非常堅硬。如果你把它們拔掉，黑狐狸精自然會原形畢露。你最好在她洗澡的時候做這件事，出其不意，一把下去把它們拔出來，那時我將出現助你一臂之力。”

胡運來回到家中後，按計劃行事，討好林氏，並對林氏說希望伺候她洗澡，想表達自己的憐愛。林氏不加戒備地答應了，舒服地躺在浴缸裡。胡運來仔細地揉搓著林氏的身體，果不其然在她的後腦勺上發現了三根堅硬的白毛，用了很大力道一把拔出。林氏尖叫一聲，立馬顯出真面目，並憤怒地朝胡運來的身上撲去。

在胡運來手足無措之際，尊玄立馬出現。他用一根柳枝做成的法器，固定住了林氏，並收回了她。當胡運來問如何處理這隻狐狸時，尊玄說：“上天有好生之德，它雖然做了很多壞事，但心裡還是有良知的。我要把她變成我手中的念珠，讓她跟著我多做善事，以彌補她過去的罪過。”

說著，他在口中唸了幾句咒語，等他再拿出來時，狐狸已經變成了一串念珠。